固定收益证券&利率模型课程简介

　　在当今的经济社会发展中，固定收益也是一个非常重要的地方，掌握相关技能也是很有必要的，本次小思就针对固定收益证券&利率模型课程，来与同学们分享一下相关的内容，有兴趣的同学可不要错过哦。

　　什么是固定收益证券?

　　固定收益证券是一种债务工具，在证券到期时以定期或固定利息支付和偿还本金的形式提供回报。这些工具由政府，公司和其他实体发行，以资助其运营。它们与股权不同，因为它们不涉及公司的所有权权益，但在破产或违约的情况下，与股权相比，它们赋予了优先权。

　　固定收益一词是指投资者收到的利息支付，这些利息基于借款人的信誉和当前利率。一般来说，债券等固定收益证券支付的利息越高，称为息票，其期限越长。

　　借款人愿意支付更多的利息，以换取能够借钱更长的时间。在证券期限或到期结束时，借款人退还借入的资金，称为本金或“面值”。

　　固定收益证券&利率模型课程内容：

　　利率风险建模：概述、债券价格、期限和凸性、利率期限结构的估计、M绝对和M平方风险度量、持续时间矢量模型、利率期货对冲、债券期权对冲：一般高斯框架、使用LIBOR市场模型对掉期和利率期权进行对冲、VaR 分析的关键速率持续时间、具有VaR分析的主成分模型、违约易失信证券的久期模型。

　　固定收益证券&利率模型课程学习目标：

　　定义基本固定收益工具——债券的关键概念;

　　解释谁购买债券，谁发行债券以及债券市场;

　　检查收益率、息票和日计数的概念;

　　讨论收益率曲线、信用利差及其代表什么;

　　计算债券价格并解释价格与收益率之间的关系;

　　通过使用持续时间和凸度测量键的屈服灵敏度。

　　以上就是关于固定收益证券&利率模型课程简介的相关内容了，希望能够为有需要的同学提供到相关的帮助，本次我们的分享暂时也就到这里了，若是还有什么需要了解或者需要专业老师给出帮助的话，也可以与考而思的在线老师取得联系哦。